Swedbank höjer utdelningen med 43%

Swedbank var först ut av storbankerna att rapportera helårsresultatet för 2024 och för oss aktieägare blev det en riktigt trevlig överraskning. Med ett kanonresultat på 34 miljarder kronor så höjs utdelningen, jämfört med 2023, med hela 43 %! I fjol låg utdelningen på 15,15 kr och nu i början på april skiftar banken ut hela 21,70 kr.

I vår portfölj har vi samtliga fyra svenska storbanker men Swedbank är i dagsläget vårt minsta innehav. Utdelningen kommer, förutsatt att vi inte köper fler aktier innan X-dagen 27 mars, att landa på 6 814 kr (innan ev källskatt) och det är inte helt fel med tanke på att vi fick 4 151 kr förra året.

En annan glädjande nyhet i rapporten var förändringen i utdelningspolicyn. Citat från telefonkonferensen med Swedbanks VD Jens Henriksson:

"Vi hade tidigare en policy att 75 procent skulle delas ut. I samband med problemen 2019 (penningtvättshärvan relaterad till Estland, reds anm) sänkte man det till 50 procent. Nu har vi haft det i fem år och byggt kapital. När vi tittar framåt kan vi inte fortsätta med det i all evighet. Därför har styrelsen valt att gå tillbaka en viss del till en policy om 60-70 procent."

Reaktionen på marknaden var positiv och Swedbankaktien steg till rekordnivån 244 kr. Med tanke på att P/E-talet är lägre än 8 så ser i varje fall jag inte att banken är övervärderad på något sätt. Snarare tvärtom.

Fyra aktier vi kikar på

Med 83 st aktier i portföljen så kanske man borde stanna upp och antingen skära ner antalet eller bara stanna upp och fylla på i befintliga innehav under kommande år. Just det här med optimala antalet aktier i en portfölj är ett ämne som kan diskuteras till döddagar men det finns egentligen inget rätt eller fel så länge man vet vad man håller på med.

Jag fick en kommentar här på bloggen nyligen om jag kan ha koll på alla innehav och svaret är absolut ett nej på den frågan om vi pratar om att läsa årsredovisningar och göra "tunga" analyser av bolagen. Jag försöker ha koll på nyhetsflödet så gott det går och läsa de sammanfattande pressmeddelanden bolagen skickar ut titt som tätt. Till saken hör att vi har en ganska tråkig portfölj i den bemärkelsen att bolagen tuffar och går utan större dramatik. Självklart kan vi drabbas av stora kursrörelser men på lång sikt så spelar det inte så stor roll då vi är mer ute efter utdelningar än stora kursuppgångar.

Rent statistiskt så finns det en gräns på antal när fördelen med diversifiering har spelat ut sin roll och om jag inte minns fel så är det runt 25 st aktier spridda i olika branscher. Vissa förespråkar 12 st aktier och andra förespråkar uteslutande breda indexfonder. Att bara spara i indexfonder skulle vara alldeles för tråkigt för vår del eftersom jag, pappan som skriver, och mamman är så intresserade av sparande och ekonomi att vi vill ha aktier där det åtminstone händer något :) Sedan finns det exempel som Aktiechaffisen på X, som har över 500 bolag i sin portfölj, och han ser ut att leva väldigt bekvämt!

Så trots det, relativt, stora antalet aktier i vår portfölj så har vi koll på ett tiotal bolag som är intressanta att köpa framöver. Nedan är de fyra första vi kikar på.

1. Novartis ADR
   Schweiziskt läkemedelsföretag med börsvärde på 146 miljarder dollar och en omsättning på 53 miljarder dollar år 2023. Har en bred portfölj med läkemedel inom onkologi, kardiovaskulära-, och njursjukdomar, immunologi, dermatologi, neurologi och andningssjukdomar med mera. Aktiekursen är långt ifrån volatil och bolaget ligger långt ifrån stora börsindex de senaste 10-15 åren. Bolaget är dock väldigt lönsamt och gjorde en vinst på över 9 miljarder dollar 2023. Direktavkastningen är nästan 4 % och bolaget delar ut i mars/april varje år.
   
   Länk: Novartis hemsida.
   
   
2. AstraZeneca
   Globalt läkemedelsföretag med huvudkontor i Storbritannien men även stor verksamhet i Sverige. Börsvärdet ligger på 235 miljarder dollar och produktfloran är snarlik Novartis. AstraZeneca är dock starkare på vaccinsidan. Från år 2000 till 2013 låg aktiekursen relativt stilla men har sedan dess stigit över 500 %. Bolaget gjorde år 2023, trots sin storlek i jämförelse med Novartis, "bara" 3,6 miljarder dollar i vinst. Direktavkastningen är också lägre och ligger en liten bit över 2 % beräknat på nuvarande aktiekurs. Utdelningarna dyker upp två gånger per år, i mars och september.
   
   Länk: AstraZenecas hemsida.
     
3. A.P. Møller - Mærsk B
   Det danska rederi- och logistikkonglomeratet grundades redan 1904 av Peter Maersk Möller och hans son Arnold Peter Möller. Familjen äger fortfarande en stor del av bolaget och har stor påverkan på strategin. Med tiden har bolaget breddats och innefattar nu även bank, raffinaderier, detaljhandel och mer över hela världen. Maersk, vilket är det namn som står på fartygen, är sett till omsättning Danmarks största bolag. 2023 omsatte bolaget hela 82 miljarder dollar. Maersks vinster åren 2020-2023 kan summeras till 80 miljarder dollar. Aktiekursen har mer än halverats från rekordnoteringen i januari 2022 och därför tror jag att Maersk kan vara ett intressant innehav framöver. Bolaget delar ut i mars varje år. Värt att notera är att en enda B-aktie kostar nästan 16 000 kr.
   
   Länk: Maersks hemsida.
      
4. NCC B
   Bara den senaste veckan har aktiekursen gått upp med 13 % så man är lite sen på bollen för ett köp. Långsiktigt tror jag dock NCC är ett bra komplement till byggrelaterade bolag i portföljen då vi endast har PEAB och Skanska, där det senare innehavet bara är 100 st aktier. NCC grundades, via sammanslagningar, 1988 och har, med sina 12 000 anställda, verksamhet i hela Norden. Förutom infrastrukturprojekt så jobbar bolaget även med kommersiell fastighetsutveckling och asfaltstillverkning med mera. Direktavkastningen har legat runt 5-7% de senaste åren och med en väl diversifierad verksamhet tror jag NCC kan rulla på fint. Utdelningen delas ut i april och november varje år. Aktiekursen låg på över 300 kr under 2016 så det är en bit kvar till den rekordnivån men vem vet, vi kanske är där igen inom ett par år?
   
   Länk: NCC:s hemsida
   
   Observera att artikeln inte är en köp- eller säljrekommendation. Gör alltid din egen analys baserat på dina egna förutsättningar. Handel med aktier och värdepapper innebär alltid en risk för förlust av investerat kapital.

Talanx AG - ett försäkringsbolag vi kommer äga länge

Talanx AG är ett tyskt försäkringsbolag som grundades redan 1903. Med start inom livförsäkring så har bolaget vuxit enormt och breddat sitt erbjudande till en rad olika försäkringstjänster, framförallt riktade mot företagssidan, på en global marknad. I dagsläget är koncernen verksamt i 175 länder och omsatte nästan 50 miljarder Euro 2023.

Bland hel-, eller delägda bolag finns flera stora varumärken som t. ex Ampega, Hannover Rueck, HDI, Warta och Lifestyle Protection. Notera att Talanx äger 50,2% av återförsäkringsbolaget Hannover Rueck, en global jätte inom sin nisch och som också finns noterad på den tyska börsen.

Under mellandagarna 2022 läste jag en artikel om Talanx som argumenterade för att bolaget var undervärderat i förhållande till sina kassaflöden och bredd. Ibland krävs det inte mer analys än så så efter lite mer research kring bolaget köpte vi 15 st aktier till barnens portfölj och 60 st aktier till föräldrarnas portfölj vid årsskiftet 2022/2023. I februari 2023 köpte vi ytterligare 20 st aktier till föräldrarnas portfölj så totalt har vi nu 95 st aktier.

Med ett GAV på cirka 44 Euro så blev köpet verkligen lyckat. Aktien handlas idag för strax över 83 Euro. Uppgången är över 90 % men sett till valutakursen är den nästan 100 %. Bolaget, som delar ut i maj varje år, har också skiftat ut 4 722 kr till oss under tiden. Igår kommunicerades årets utdelning ut och den höjdes med 15 % jämfört med 2024 och landade på 2,70 Euro/aktie.

Sedan 2020 har bolaget ökat utdelningen per aktie med 80%, vilket ger en årlig utdelningstillväxt på fantastiska 13,3%.

Vi gillar försäkringsbolag så Talanx får precis som övriga nio aktieinnehav ligga kvar i byrålådan i många år framöver :)

Länk: Talanx hemsida.

Observera att artikeln inte är en köp- eller säljrekommendation. Gör alltid din egen analys baserat på dina egna förutsättningar. Handel med aktier och värdepapper innebär alltid en risk för förlust av investerat kapital.

Spartips: Handla på nätet via Refunder

Refunder är en svensk cashbacktjänst som grundades för tjugo år sedan och idén är väldigt enkel. Du skapar ett konto på tjänsten, söker efter butiken du vill handla på, klickar på länken till butiken och gör ditt köp. Beroende på vilken butik och vilken vara eller tjänst du köper så får du sedan tillbaka en liten slant på ditt köp.

Man får inte tillbaka pengarna direkt utan detta beror också helt på vilket företag du köper ifrån. När din summa har nått upp till 100 kr kan du begära en utbetalning till ditt bankkonto eller Paypal. För mindre köp kan cashbacken bli så låg som ett par kronor men för t.ex hotellbokningar så blir cashbacken lätt ett par hundra kronor. I vissa fall har cashbacken trillat in på ett par dagar men just för hotellbokningar kan det dröja upp till 90 dagar innan cashbacken är redo för utbetalning.

Precis som med många andra spartips så gäller "många bäckar små" även Refunder men vi tänker så att ska vi ändå köpa något från t. ex Adlibris, boka en hotellnatt via Hotels.com eller köpa nya skor på New Balance, varför inte få tillbaka en liten slant? Ibland så dyker det upp kampanjer med högre cashback, framförallt kring Black Friday och liknande helger/veckor, så då finns det ytterligare slantar att spara.

Klicka in på Refunder och läs mer om tjänsten.

(Detta inlägg är inte sponsrat på något sätt. Bilden ovan kommer från Refunders hemsida.)  

Aktieköp vecka 3

Idag utnyttjade vi lite torrt krut i depåerna och ökade våra innehav i fem olika bolag. De svenska aktierna köptes i morse och där prickade vi in dagens uppgångar. De franska aktierna köptes sen eftermiddag så där landade vi på plus minus noll.

Köp 1: Swedbank A (25 st aktier)

Den svenska storbanken med VD Jens Henriksson slog kursrekord idag och passerade för första gången 234 kr. Börsvärdet är nu 263 miljarder kronor och förhoppningarna är stora på en höjd utdelning jämfört med förra året. I relation till övriga bolag på börsen så är Swedbank, med sina 347 000 aktieägare, Sveriges femte mest ägda bolag efter Investor, Telia Company, AB Volvo och Ericsson. (Källa: Dagens Industri, "Nytt kursrekord för Swedbank – för första gången på åtta år")

Vårt aktieinnehav i Swedbank är nu 314 st aktier.

Köp 2: Volvo B (50 st aktier)

Ett av Stockholmsbörsens, och Sveriges, finaste bolag är Volvo och som nämnt ovan, Sveriges tredje mest ägda aktie. Lastbilskoncernen har ett börsvärde som närmar sig 600 miljarder kronor och under VD Martin Lundstedts ledning har framgångarna fortsatt. I oktober i år så firar Martin tio år som VD. I år väntas utdelningen landa på minst 18 kr/aktie (inkl extrautdelning) och med en något svajig lastbilsmarknad vågar jag inte hoppas på mer.

Vårt aktieinnehav i Volvo är nu 600 st aktier.

Köp 3: Öresund (25 st aktier)

Sedan aktiens topp 2021 så har Öresund fallit en hel del men innehaven i deras portfölj ger ändå en bra diversifiering i både små och stora börsbolag. Deras största innehav är Bilia följt av Scandi Standard, Bahnhof, Stenhus Fastigheter, Securitas, Handelsbanken, Ericsson och Scandic Hotels. Direktavkastningen ligger runt 6,5 % på nuvarande aktiekurs och bolaget delar ut i april och oktober.

Vårt innehav i Öresund är nu 600 st aktier.

Köp 4: Engie SA (75 st aktier)

Det franska kraftförsörjningsbolaget Engie SA omsätter cirka 100 miljarder Euro årligen och är en riktig trotjänare när det kommer till utdelningar. Även i år väntas bolaget befinna sig i topp fem i termer av utdelningar och om de delar ut 1,4 Euro som de gjorde förra året så landar direktavkastningen på nästan 9 %.

Vårt aktieinnehav i Engie SA är nu 175 st aktier.

Köp 5: Orange (50 st aktier)

Franska teleoperatören Orange har nästan 270 miljoner kunder så jag kan bara gissa hur många mobilabonnemang som tickar på där varje månad. Bolaget omsätter cirka 45 miljarder Euro per år och genererar stadigt utdelningar motsvarande 7-8% i direktavkastning. Precis som många andra teleoperatörer så ligger aktien och skvalpar i vattnet och hänger inte med i tech-racet och andra stora uppgångar. Detta berör oss inte då vi hellre får stadiga utdelningar som vi kan återinvestera eller använda.

Vårt aktieinnehav i Orange är nu 500 st aktier.

Klicka in på vår portföljsida för att se en komplett förteckning över våra aktieinnehav.

Observera att artikeln inte är en köp- eller säljrekommendation. Gör alltid din egen analys baserat på dina egna förutsättningar. Handel med aktier och värdepapper innebär alltid en risk för förlust av investerat kapital.

14 år med Tele2 i barnens portfölj

Tele2 är en aktie vi köpte tidigt i barnens portfölj. Redan i februari 2011 köpte vi 100 st aktier och sedan, via inlösen, och spridda småköp så summerade vi ihop 500 st aktier i februari 2015 och dessa har vi behållit sedan dess. Teleoperatören grundades 1993 av den svenska entreprenören Jan Stenbeck och utmanade statens telekom-monopol.

Stenbecks investmentbolag Kinnevik var länge en stor och viktig ägare i Tele2 och teleoperatören genererade fina kassaflöden som kunde investeras i andra verksamheter. Märkligt nog, enligt min mening, så avyttrade Kinnevik hela sitt innehav i flera steg för att slutligen, i november 2022, helt ha lämnat sitt ägande och engagemang i bolaget.

Tele2:s aktiekursutveckling 2011-2025

Som ni ser så är aktiekursen i princip oförändrad de senaste 14 åren men telekom är sällan tillväxtfokuserat som andra branscher kan vara. Konkurrensen är stenhård och marknaden är reglerad för att undvika att bolagen uppnår monopolställning. 

Tele2:s aktieutdelningar i barnens portfölj

Bortsett från avsaknaden av tillväxt så genererar teleoperatörer goda kassaflöden och utdelningar. Tele2 är inget undantag och barnens portfölj har fått in totalt 52 224 kr under årens lopp, vilket faktiskt är nästan exakt vad aktierna har kostat i inköp. Att ha en aktie som är helt självfinansierad är alltid lika kul att uppnå även om det tar lång tid!

I dagsläget är direktavkastningen fina 6,5 % och med ett GAV på 92 kr så har vi en direktavkastning på 7,5 %. Precis som med de allra flesta av våra aktier får även Tele2 ligga kvar i portföljen. Med lite tur får vi även extrautdelningar de kommande åren.

Har ni själva Tele2 i era portföljer och hur tänker ni kring ert ägande?

Observera att artikeln inte är en köp- eller säljrekommendation. Gör alltid din egen analys baserat på dina egna förutsättningar. Handel med aktier och värdepapper innebär alltid en risk för förlust av investerat kapital.

Aktieköp vecka 2

I veckan som gick blev det påfyllning av aktier i portföljen. Inga nya bolag togs in utan vi utökade med spridda slantar i sex stycken aktier. Pengarna kom framförallt från en försäljning i december av amerikanska energibjässen Exxon Mobil där vi tog hem en vinst efter en uppgång på 90% + fem års utdelningar.

Aktieköp:

• Epiroc B: 10 st
• Essity B: 10 st
• Fortum: 50 st
• Industrivärden A: 6 st
• Ogunsen B: 70 st
• SEB A: 30 st

I slutet på januari planerar vi att återinvestera de utdelningar som kommer in, tillsammans med en insättning, och fylla på i SEB.